Küresel piyasalarda, dünya genelinde açıklanan makroekonomik verilerin resesyon korkularını tetiklemesi ve ABD Merkez Bankası’nın (Fed) gelecek ayki toplantısında yapacağı faiz artırım büyüklüğüne yönelik belirsizliklerin yükselmesi ile hafta başından bu yana hakim olan negatif seyir sürüyor.
Dünya genelinde dün açıklanan imalat sanayi ve hizmet sektörüne yönelik öncü Satınalma Yöneticileri Endeksi (PMI) ekonomik aktivitenin güç kaybetmeyi sürdürdüğünü ortaya koydu.
Bu durum resesyon tehdidini güçlendirirken, enflasyon endişelerinin de hakimiyetini koruması ile gözler merkez bankalarının alacağı aksiyonlara ve Jackson Hole Ekonomi Politikaları Sempozyumu’nda gerçekleştirilecek değerlendirmelere çevrildi.
Sempozyum öncesi açıklamalar yapan Minneapolis Fed Başkanı Neel Kashkari, en büyük korkusunun; Fed ve finansal piyasaların enflasyon baskısını küçümsemek olduğunu belirtti. Enflasyonu önlemek adına beklenenden daha agresif faiz artışlarına ihtiyaç duyulduğunu savunan Kashkari, politika faizinin önümüzdeki sene sonuna kadar 2 puan daha artırılması gerekeceğini belirtti.
Halihazırda, para piyasası fiyatlamalarında Fed’in eylül ayı toplantısında 50 ve 75 baz puanlık faiz artırımı yapacağı beklentileri yüzde 50 ile eşitlenmiş durumda.
Makroekonomik veri tarafında, dün ABD’de imalat sanayi PMI, ağustosta 51,3 ile Temmuz 2020’den bu zamana en düşük düzeye indi. Aynı dönemde PMI, hizmet sektöründe 44,1 ile 27 ayın en düşük düzeyini gördü. Ülkede yeni konut satışları da temmuzda aylık yüzde 12,6 düşerek 511 bin ile Ocak 2016’den bu yana en düşük düzeye geriledi.
Ekonomik faaliyetteki daralmanın devam ettiğine değinen verilerin ardından dün New York borsasında satıcılı bir seyir izlendi. Dow Jones endeksi yüzde 0,47, S&P 500 endeksi yüzde 0,22 düşerken, Nasdaq endeksi yatay seyretti. Dün 109,3 ile 1,5 aya yakın sürenin en yüksek düzeyini test eden dolar endeksi, 108,6 seviyesine indi. ABD’nin 10 yıllık tahvil faizi de dün yüzde 3,08 ile 11 Temmuz’dan bu yana en yüksek seviyeyi görmesinin akabinde yüzde 3,04’te dengelendi.
Avrupa tarafında dün duyurulan imalat sanayi PMI verileri, Almanya, Fransa ve İngiltere’de daralma bölgesinde kalmaya devam etti. Bu paralelde Avro Bölgesi’nde de imalat sanayi PMI ağustosta 49,7’ye düşerek 26 ayın en düşük düzeyini görürken, hizmet sektörü PMI da 1 puanlık gerilemeyle 50,2’ye indi.
Söz konusu veriler, bölgede resesyon korkularını tetiklerken, risk iştahındaki düşüşle İngiltere’de FTSE 100 endeksi yüzde 0,61, Almanya’da DAX 40 endeksi yüzde 0,27 ve Fransa’da CAC 40 endeksi yüzde 0,26 değer kaybetti. Avro/dolar paritesi dün 0,99 ile Aralık 2002’den bu yana en düşük düzeyi görmesinin akabinde bugün 1’in altındaki hareketini sürdürüyor.
Asya tarafında tedarik zinciri problemlerini tetikleyen elektrik kesintileri ekonomilere dair kaygıları artırdı. Bu durum karşısında Çinli yetkililer güneş enerjisine yönelik yatırımları teşvik etmek adına harekete geçerken, Japonya’nın da yeni nesil nükleer santrallerin geliştirilmesi ve inşası adına çağrı yapmayı planladığı bildirildi. Diğer yandan dün Japonya’da açıklanan imalat sanayi ve hizmet sektörü PMI verileri de ekonominin güç kaybettiğine değindi.
Bu gelişmelerle Asya borsaları yeni güne kayıplarla başlarken, kapanışa yakın Çin’de Şanghay bileşik endeksi yüzde 1,2, Japonya’da Nikkei 225 endeksi yüzde 0,4 ve Hong Kong’da Hang Seng endeksi yüzde 1,1 indi.
Yurt içinde, dün Borsa İstanbul’da bankacılık sektörü öncülüğünde yükseliş eğilimini devam ettiren BIST 100 endeksi, yüzde 1,93 yükselerek 3.121,52 puan ile kapanış rekoru tazeledi. Endeks, gördüğü en yüksek seviye rekorunu da 3.131,56 puana taşıdı. Dolar/TL, dün yüzde 0,2’lik yükselişle 18,1125’ten kapanmasının akabinde bugün bankalararası piyasanın açılışında 18,1240’tan işlem görüyor.
Analistler, dünyanın önde gelen ekonomilerinde yüksek enflasyon ve düşük büyüme temasının korunmasıyla küresel çapta risk iştahının düşük seyrettiğini ifade ederek, yurt içi piyasaların ise Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası’nın aksiyonları sonrası tahvile olan yönelim ve bankacılık sektöründe alımların güçlenmesi ile pozitif ayrıştığını belirtti.
Yatırımcı fiyatlamaları açısından merkez bankalarının alacağı aksiyonlar ve sözle yönlendirmelerin belirleyici olmaya devam ettiğini ifade eden analistler, bu kapsamda Jackson Hole EKonomi Politikaları Sempozyumu öncesi temkinli seyrin sürebileceğini belirtti.
Analistler, bugün veri gündeminin nispeten sakin olduğunu, ABD’de dayanıklı mal siparişleri ve bekleyen konut satışlarının izleneceğini belirterek, teknik açıdan BIST 100 endeksinde 3.150 düzeyinin direnç, 3.070 puanın destek konumunda bulunduğunu ifade etti.
Piyasalarda bugün takip edilecek veriler şu şekilde:
10.00 Türkiye, ağustos ayı Finansal Hizmetler Güven Endeksi
15.30 ABD, temmuz ayı dayanıklı mal siparişleri
17.00 ABD, temmuz ayı bekleyen konut satışları
